• 搜索
官方微信群 扫码添加,拉你进群
订阅号
服务号
跨境资讯

为你推送和解读最前沿、最有料的跨境电商资讯

90% 亚马逊卖家都在关注的微信公众号

精选今日跨境电商头条资讯

Nox聚星快讯:海外社交媒体平台更新(电商商家必看)

网商动力
网商动力(https://www.eckey.cn)跨境电商,致力于提供一手资讯、干货知识。
2022-07-28 17:48:18
28

汇率双波动已成常态,企业汇率风险管理正当时,由于缺乏专业的汇率风险管理人才,很多企业在实际进行汇率风险管理时,往往会遇到锁多少,锁多久的问题。

其实这都是企业对汇率风险敞口没有认定和选择的表现,企业只有了解了自身的汇率风险敞口才能做出更合理的选择,那么汇率风险敞口该如何认定呢?看看外汇管理局怎么说!

手把手教你认定

汇率风险敞口

国家外汇管理局发布的《企业汇率风险管理指引》中指出,实践中,依据企业业务特点、管理目标的不同,通常将汇率风险敞口认定逻辑划分为以下三类。

1. 基于确认敞口

确认敞口是指企业根据商业合同来认定相关的外币现金流,以及受汇率波动影响的风险敞口。该类敞口广泛存在于进出口贸易、外币融资、海外重大项目等各类涉外交易。

这种方式适合于绝大多数涉外企业!

具有以下特点:

- 目标侧重于整体现金流风险;

- 业务背景金额明确,可逐笔业务保值;

- 业务背景期限明确,可精确匹配现金流的期限;

- 对业务部门和财务部门的协同有一定要求,但有一定滞后性;

- 如果不使用套期保值会计,套期保值交易可能与会计账面存在较大的差异。


2. 基于预测敞口

预测敞口是指对尚未获得商务合同但未来极有可能发生的交易,企业根据生产经营计划,预期未来的外汇收支,认定受汇率波动影响的风险敞口。

基于预测敞口管理汇率风险,需要结合企业的财务预算进行,对企业内部管理能力存在比较高的要求。

这种方式适用于大型海外项目、生产和进出口模式比较稳定的企业!

具有以下特点:

- 目标侧重于整个项目周期的利润;

- 短期匹配较差,时间维度上更倾向于长期;

- 对企业预算精确程度要求较高;

- 侧重于宏观管理层面保值,而非逐笔业务保值;

- 如果不使用套期保值会计,套期保值交易可能与会计账面存在较大的差异。

来看看基于预测敞口管理汇率风险的实例!

某国内制造企业在海外投资的生产工厂,为保证整个项目在投资回收期的收益率水平,根据预测敞口进行汇率风险管理;一些大型冶炼和石化企业,原材料从国外进口,生产经营模式比较稳定,可以采用这种方式进行预发生管理。

3. 基于会计敞口

会计敞口是指从会计报表角度,以资产负债的短期变动影响作为汇率风险敞口的认定依据,通常以货币性资产和货币性负债的差额为汇率风险敞口。

很多业务由于结算方式不同,不能在资产负债表中体现,会计敞口一般滞后于实际业务和真实风险的发生。

基于会计敞口管理汇率风险,往往是次优选择。

具有以下特点:

-  目标侧重于财务报表的汇兑损益;

-  会计账面数据明确,易于获得;

-  无需与业务部门协同,财务部门可独立管理;

-  套期保值对冲期限受限,一般按月度进行(除非能够相对精确地预测长期的货币性资产负债差额),对冲的成本偏高;

-  套期保值交易与会计账面数据波动可能较小。

来复习一下汇率风险敞口认定逻辑的知识点吧!

认定维度

内涵定义

管理取向

确认敞口

从商业合同角度,分析产生的外币现金流,认定受汇率波动影响的风险敞口

营业收入与成本

预测敞口

从企业年度生产经营计划出发,从未来(预发生)的外汇收支角度,认定受汇率波动影响的风险敞口

预期和持续盈利能力

会计敞口

在资产负债表的货币性项目中,认定受汇率波动影响的风险敞口

财务报表的汇兑损益

小贴士

上述三种认定逻辑,皆为可行的管理方案,企业需要结合自身业务结构、财务管理水平、信息化设施以及人才储备情况,综合进行选择!在一些业务形态下,采用融合的方式也是一种务实的策略!

来源:国家外汇管理局

二维码
我们建了一个亚马逊卖家交流群,里面不乏很多大卖家。
现在扫码回复“ 加群 ”,拉你进群。
目前30万+人已关注加入我们
声明:此文章来源于网络,不代表网商动力立场。如有侵权,请联系我们。
快给朋友分享吧!
0 赞
最新
跨境电商平台与独立站对比:哪个更适合电商创业
跨境电商平台与独立站对比:哪个更适合电商创业
跨境电商之独立站模式解析:2021年最火的两个赛道除了新消费,另外一个应该就是跨境电商。 在电商创业的浪潮中,跨境电商平台和独立站成为了许多创业者关注的焦点。那...
Temu跨境电商平台入驻费用详解:多少钱能开店?完整入驻流程指南
Temu跨境电商平台入驻费用详解:多少钱能开店?完整入驻流程指南
Temu跨境电商平台入驻费用一览:揭秘开店成本与步骤详解 Temu跨境电商平台以其高效的物流和友好的用户体验,吸引了许多商家和创业者。想要在Temu开店,了解入驻费用和...
Shein跨境电商平台入驻费用详解:多少钱及入驻流程解析
Shein跨境电商平台入驻费用详解:多少钱及入驻流程解析
Shein跨境电商平台入驻费用详解及流程全解析 在当今数字化时代,跨境电商已成为众多商家拓展国际市场的重要途径。而Shein作为全球知名的快时尚电商平台,吸引了大量...
菲律宾跨境电商市场攻略:最适合销售的爆款产品盘点
菲律宾跨境电商市场攻略:最适合销售的爆款产品盘点
菲律宾跨境电商市场攻略:揭秘最畅销的爆款产品 1. 电子产品及配件1.智能手机与平板电脑:随着互联网普及率的提高,智能设备需求激增。2.耳机和音响设备:高品质音频体验...
精选跨境电商供应商名录:如何寻找优质供货商指南
精选跨境电商供应商名录:如何寻找优质供货商指南
跨境电商供应商选择全攻略:品质、成本与合规性全面解析 在跨境电商领域,选择合适的供应商是业务成功的关键。本文将从产品品质、成本控制、供货能力、售后服务以及...
跨境电商业务模式全景解析:主流运作模式一览
跨境电商业务模式全景解析:主流运作模式一览
跨境电商业务模式全景解析:主流运作模式一览 在全球化浪潮下,跨境电商已成为连接国际市场的重要桥梁。本文将对跨境电商的主流业务模式进行全景解析,帮助您全面了解...
Copyright ? 2016-2022 ? ? 亚马逊卖家导航? ? 晋ICP备20005961号-2 声明:网站上的服务均为第三方提供,与网商动力无关。请用户注意甄别服务质量,避免上当受骗。